Calculadora de tamaño de posición

Cómo funciona el cálculo del tamaño de posición

El tamaño de posición responde a una sola pregunta: cuánto comprar para que, si salta el stop-loss, la pérdida sea exactamente la prevista. Es el núcleo de la gestión del riesgo. Las cuentas que se funden rara vez lo hacen por malas entradas, sino por posiciones demasiado grandes para sus stops.

Ejemplo con los valores por defecto de arriba: una cuenta de 10.000 € arriesgando un 1 % da un presupuesto de riesgo de 100 €. Con una entrada en 100 € y un stop en 95 €, cada acción lleva 5 € de riesgo. 100 € entre 5 € son 20 acciones. Si salta el stop, la pérdida es de 100 €, exactamente el 1 % previsto.

¿Por qué arriesgar un 1 % por operación?

La regla del 1 % hace que una racha de pérdidas sea superable. Diez pérdidas seguidas al 1 % dejan en torno al 90 % del capital, algo recuperable. La misma racha al 5 % por operación deja la cuenta cerca del 60 %, y entonces hace falta ganar un 67 % solo para volver al punto de partida. La mayoría de los traders profesionales arriesgan entre el 0,5 % y el 2 % por operación.

¿Sirve para forex y futuros?

Sí, la lógica es idéntica. En forex, el resultado es un número de unidades de divisa: divide entre el tamaño del lote para obtener lotes (100.000 unidades para un lote estándar, 10.000 para un mini, 1.000 para un micro). En futuros, divide el presupuesto de riesgo entre el riesgo por contrato (ticks hasta el stop multiplicados por el valor del tick) y redondea a contratos enteros hacia abajo.

¿Hay que redondear el resultado?

Siempre hacia abajo, nunca hacia arriba. Si la calculadora indica 20,8 acciones, compra 20. Redondear hacia arriba pone en riesgo más dinero del previsto, que es justo lo que el cálculo intenta evitar.

¿Y el apalancamiento?

El apalancamiento no cambia el cálculo. El tamaño de posición depende del presupuesto de riesgo y de la distancia al stop, no del poder de compra. El apalancamiento solo determina si puedes permitirte abrir la posición que da la fórmula. Si el valor de la posición supera tu poder de compra, conviene reducir la operación o dejarla pasar.